CNBC Daily Open: 1월 인플레이션은 예상보다 뜨거웠습니다. 시장은 더위를 느꼈다

게시일: 2023년 2월 27일 (월)동부 표준시 오전 1시 15분

 

고객이 2023년 2월 8일 텍사스 오스틴에 있는 HEB 식료품점에서 계란 쇼핑을 합니다.

브랜든 벨 | 게티 이미지 뉴스 | 게티 이미지

이 보고서는 오늘의 새로운 국제 시장 뉴스레터인 CNBC Daily Open에서 발췌한 것입니다. CNBC Daily Open은 투자자가 어디에 있든 알아야 할 모든 정보를 제공합니다. 당신이 보는 것과 같이? 여기에서 구독할 수 있습니다  .

인플레이션은 여전히 ​​너무 뜨겁습니다. 시장은 더위를 느끼고 있습니다.

오늘 알아야 할 사항

• 미국 주식은 뜨거운 인플레이션 수치를 얻은 후 금요일에 폭락했습니다. 미국의 모든 주요 지수는 최소 1% 하락했습니다 . 아시아태평양 증시는 월요일 하락세로 거래됐다. 미국이 한국 기업이 중국에서 만든 칩에 대한 제한을 고려하는 것으로 알려지면서 한국 코스피는 1.14% 하락했습니다 .

• 연방 준비 은행이 선호하는 인플레이션 척도인 개인 소비 지출 물가 지수는 1월에 0.6% 상승했습니다 . 12월에는 0.2% 증가했습니다. 월스트리트는 0.5%를 예상했다.

• 워런 버핏의 버크셔 해서웨이는 4분기 영업이익이 7.9% 감소했다고 공시했다. 회사는 같은 기간 동안 자사주 매입에 28억 5,500만 달러를 지출했으며 버핏은 이 관행에 대한 비판자들을 ” 경제적으로 문맹 ”이라고 말했습니다.

• 차이나 르네상스의 설립자이자 CEO인 바오 판이 정부 조사에 협조하고 있다고 투자 은행이 밝혔다. 이 회사의 주가는 3.38% 급등했지만 여전히 Bao의 실종이 보고되기 전 수준에는 미치지 못하고 있습니다.

• 찬성  S&P는 9월 이후 9% 상승했습니다. 그러나 Principal Global Investors의 수석 글로벌 전략가인 Seema Shah는 ″시장이 너무 멀리 갔다 ”고 생각하며 이로 인해 주가가 후퇴할 수 있습니다.

결론

 

인플레이션이 뜨겁고 다시 상승하고 있으며 투자자들을 놀라게 하고 있습니다.

헤드라인 PCE 지수는 12월의 3배 속도로 상승했습니다. 연준은 가격보다는 소비자의 행동을 측정하기 때문에 PCE를 선호합니다. 예를 들어 계란 가격은 1월에 8.5% 올랐을 수 있지만 터무니없이 비싸서 아무도 그것을 사지 않는다면 식료품점 선반에 앉아 있을 뿐 인플레이션에 실제로 기여하지 않는 것입니다. 그러나 PCE의 증가는 소비자들이 여전히 계란 등을 구매하고 있음을 나타냅니다. 식품 및 에너지 가격을 뺀 후에도 1월 핵심 PCE는 0.6%에 머물고 있습니다. 이는 더 많은 돈(정확히 말하면 12월보다 1.8% 더 많음)이 상품과 서비스에 지출되었음을 의미합니다.

열광적인 인플레이션으로 인해 연준이 금리 인상을 계속할 것이 거의 확실해졌습니다. 연준의 메스터가 CNBC의 Steve Liesman에게 말했듯이 목표치인 5.25%를 넘어 더 오래 지속될 것입니다. 예상하셨겠지만 시장은 뉴스에 좋지 않은 반응을 보였습니다. 2년 만기 국채 수익률은 16년래 최고치인 4.814%까지 올랐다. 다우존스산업평균지수와 S&P 500 지수는 모두 1% 하락했고 나스닥종합지수는 1.7% 하락했습니다. 올해 주요 평균으로는 최악의 주였습니다. S&P는 2.7%, 다우는 3.0%, 나스닥은 3.3% 하락 마감했습니다.

이러한 손실 중 일부는 완전히 나쁘지 않을 수 있습니다. Charles Schwab의 수석 투자 전략가인 Liz Ann Sonders는 시장이 투기 거품을 감추고 있다고 생각합니다. 그러나 LPL 파이낸셜의 수석 이코노미스트 제프리 로치는 근본적인 상황이 여전히 격동적이라고 지적했다. Roach는 ”높은 금리가 아직 소비자 지출을 실질적으로 식히지 못하는 이 달 동안 시장은 고르지 못한 상태를 유지할 것”이라고 말했습니다. 다시 말해, 경제와 시장은 당분간 동시에 강세를 유지할 수 없습니다.